365GGNEWS – A Klarna, fornecedora de empréstimos compre agora, pague depois, apresentou seu prospecto de IPO na sexta-feira e planeja abrir o capital na Bolsa de Valores de Nova York sob o símbolo KLAR.
A Klarna, sediada na Suécia, ainda não divulgou o número de ações a serem oferecidas ou a faixa de preço esperada.
A decisão de abrir o capital nos EUA representa um golpe significativo para as bolsas de valores europeias, que têm lutado para reter empresas de tecnologia nacionais. O CEO da Klarna, Sebastian Siemiatkowski, sugeriu durante anos que uma listagem nos EUA era mais provável, citando melhor visibilidade e vantagens regulatórias.
A Klarna continua se reconstruindo após uma crise dramática. Antes uma queridinha da era da pandemia avaliada em US$ 46 bilhões em uma rodada de financiamento liderada pelo SoftBank, a Klarna viu sua avaliação reduzida em 85% em 2022, despencando para US$ 6,7 bilhões em sua captação primária mais recente. No entanto, analistas agora estimam a avaliação da empresa na faixa de US$ 15 bilhões, reforçada por seu retorno à lucratividade em 2023.
A receita do ano passado aumentou 24% para US$ 2,8 bilhões. O prejuízo operacional da empresa foi de US$ 121 milhões no ano, e o lucro operacional ajustado foi de US$ 181 milhões, oscilando de um prejuízo de US$ 49 milhões no ano anterior.
A Klarna é a mais recente novata a entrar com pedido de IPO nos EUA, já que as empresas de tecnologia buscam atingir o mercado público após um período historicamente lento para novas ofertas. No início deste mês, a CoreWeave, fornecedora de processadores Nvidia baseados em nuvem para empresas como Meta e Microsoft, entrou com seu prospecto.
O fornecedor de software em nuvem ServiceTitan chegou ao mercado em dezembro, marcando o primeiro IPO de tecnologia significativo apoiado por capital de risco desde a estreia da Rubrik em abril. Um mês antes disso, a Reddit começou a ser negociada na NYSE. Não houve muitos outros IPOs de tecnologia dignos de nota nos EUA desde o final de 2021, quando o aumento das taxas de juros e a inflação crescente tiraram os investidores de ativos de risco.
A volatilidade do mercado ainda pode atrapalhar os planos da Klarna. A Nasdaq acabou de encerrar sua quarta semana consecutiva de perdas, fechando na quinta-feira em seu nível mais baixo desde setembro antes de se recuperar um pouco na sexta-feira.
Dados divulgados na sexta-feira pela Universidade de Michigan confirmaram que a confiança do consumidor sofreu com a incerteza contínua relacionada às tarifas que sustentou as primeiras semanas do segundo governo Trump. O sentimento do consumidor caiu em março para 57,9, abaixo dos 63,2 que os economistas pesquisados pela Dow Jones esperavam.
Fundada em 2005, a Klarna é mais conhecida por seu modelo compre agora, pague depois, um serviço que permite aos consumidores dividir as compras em parcelas. A empresa compete com a Affirm
, que abriu o capital em 2021, e a Afterpay, que a Block
adquiriu por US$ 29 bilhões no início de 2022. Os principais acionistas da Klarna incluem as empresas de capital de risco Sequoia Capital e Atomico, bem como o
Vision Fund da SoftBank. A Klarna também nomeia grandes bancos como JPMorgan Chase , Citigroup e Bank of America como concorrentes, bem como redes tradicionais de cartão de crédito, incluindo Visa e Mastercard, e “bancos com foco digital” como Revolut e Nubank.
A Klarna opera como um banco totalmente licenciado na Europa desde 2017, de acordo com o processo. Siemiatkowski disse à CNBC em dezembro que a empresa pretende obter uma licença nos EUA, onde atualmente faz parceria com o WebBank.
“Queremos acelerar nossas licenças de transmissão de dinheiro”, disse Siemiatkowski, acrescentando que a empresa está disposta a investir US$ 1 bilhão nesse esforço. Klarna quer “ir atrás dessas taxas horrendas de cartão de crédito que os consumidores americanos estão acostumados a pagar”, disse ele.
Block disse na quinta-feira que garantiu a aprovação da Federal Deposit Insurance Corporation para originar empréstimos por meio de sua subsidiária bancária, Square Financial Services, permitindo que ela ofereça empréstimos de baixo valor diretamente ao consumidor em vez de depender de parceiros bancários externos. É uma expansão do Cash App Borrow, o produto de empréstimo de curto prazo da empresa.
Block, Affirm e PayPal
estão reforçando seus portfólios de produtos financeiros, incluindo ofertas de débito, empréstimo e pagamento, à medida que tentam capturar mais atenção e gastos do consumidor. Klarna terá que competir em preço, com taxas e incentivos atrativos, para acompanhar a concorrência.