BET365GG – A fabricante de fibrocimento James Hardie Industries (JHX.AX) , opens new tab, disse que iria adquirir a fabricante de produtos de construção para áreas externas dos EUA AZEK Company (AZEK.N), opens new tab em um acordo em dinheiro e ações no valor de US$ 8,75 bilhões, incluindo dívidas, buscando impulsionar o crescimento com novas ofertas para proprietários de imóveis.
Os acionistas da AZEK receberão US$ 26,45 em dinheiro e 1,034 ações da James Hardie para cada ação da AZEK, elevando o valor total por ação para US$ 56,88 por ação, um prêmio de 37,4% em relação ao último fechamento da AZEK na sexta-feira.
O conselho de diretores da AZEK recomendou aceitar a oferta, disseram Hardie e AZEK em uma declaração conjunta. A AZEK fabrica decks de madeira, pérgolas e produtos para vida ao ar livre.
As ações listadas na Austrália da James Hardie caíram 10,4% no início do pregão de segunda-feira, enquanto o S&P/ASX200 (.AXJO), abre nova aba caiu 0,2%, refletindo a diluição das ações.
Espera-se que os acionistas da James Hardie e da AZEK possuam cerca de 74% e 26%, respectivamente, da empresa combinada.
“Dada a oportunidade substancial de impulsionar sinergias e a disciplina compartilhada da James Hardie e da AZEK em torno da eficiência operacional, esperamos aumentar significativamente a lucratividade e o fluxo de caixa da empresa combinada”, disse Aaron Erter, CEO da James Hardie.
O preço de US$ 8,75 bilhões inclui US$ 386 milhões em dívida líquida da AZEK, disse James Hardie.
A empresa disse que esperava atingir pelo menos US$ 350 milhões em lucros adicionais assim que o negócio fosse concluído. Ela acrescentou que esperava que houvesse US$ 125 milhões em economia de custos no negócio.
As ações das empresas combinadas serão listadas na Bolsa de Valores de Nova York com sua listagem de juros depositários de xadrez australianos (CDI) permanecendo em vigor, disse em um comunicado.
A James Hardie foi fundada na Austrália, mas agora está sediada na Irlanda. Sua equipe de gestão está sediada em Chicago.
A empresa pretende financiar a parte em dinheiro da transação por meio de financiamento de dívida e garantiu uma linha de financiamento de ponte totalmente comprometida, disse sem revelar mais detalhes.
A James Hardie também planeja executar até US$ 500 milhões em recompras de ações nos 12 meses após o fechamento da transação, acrescentou.
O acordo deve ser fechado no segundo semestre do ano civil de 2025, disse a empresa, sujeito a aprovações regulatórias.